入行之初，我就有一个疑惑，对于众多信贷需求未被满足的人群，为什么金融机构、金融科技企业们，不能给每人一个小小的额度，一百或者几十，让他们建立最初始的信用档案？

后来，我渐渐明白，对于有些机构而言，动辄几百上千的获客、风控成本已经远远大于授信额度本身，这个经济账对它们而言并不划算；有些机构缺乏消费场景，不能将信用成本控制在最低；有些机构没有足够强大的科技能力，去服务、识别陌生客户……

(资料图片仅供参考)

但最终还是有人这么做了。

50元能做什么？

可以让朝九晚五的上班族吃一顿品质不错的外卖；可以让热恋中小情侣看一场浪漫的电影；也可以让小家庭买够一两天的食材。

而对于花呗来说，50元可以是一个额度，也是很多人逐步建立自己信用记录的开始。

金融是一门信用生意，而传统观念中，信用往往是建立于历史数据之上。

以往的金融产品，比如信用卡，都是先要知道这个客户是谁，需要他自证信用，金融机构才愿意给到额度、才会授信，而花呗选择相信陌生人。

在过往，很多用户因为没有接触过信贷产品，在央行征信系统中也没有征信记录，这些“难以证明自己的信用”的用户，他们被业内称为“白户”， 往往很难在信贷上完成“从0到1”的突破。

但这并不代表这些用户信用不好，只是缺少被了解和信任的机会。花呗50元的超小初始额度，由此而生，因为这不起眼的50元，用户与花呗之间建立了基础关系，在用户的不断使用了解过程中，二者共同成长。

蚂蚁消金通过实时高频地与用户交互，结合用户使用和还款情况，让用户形成信用成长并管理自己的资金额度的同时，通过智能化风控系统来降低不良率，蚂蚁消金与用户之间相互成就——用户获得了能够满足其需求的额度以及日趋完善的信用档案，这意味着他们可以获得很多蚂蚁体系之外的金融服务；而蚂蚁消金在验证用户信用的同时，也拓展了业务规模、完善了风控模型。

蚂蚁目前服务的消费信贷用户中，65%为三线以下城市用户。数据也显示，花呗的户均余额（月账单额度）只有不到900元，花呗授信额度5000元以下用户占比75%，借呗授信额度10000元以下占比近70%。

这种认为“产品是最好的用户教育”的理念，始终伴随着花呗的发展，也是由此开始，蚂蚁消金逐渐探索出一套独有的消保思路，形成从产品功能到金融科普教育、发挥科技优势的消保体系，为消费者提供负责任的消费金融服务。

在当下，这或许是相当必要的。

利率下行的大背景下，无论是传统金融业还是金融科技公司的盈利增长都面临压力，于是提额、増期就成了一个普遍采取的策略，但这无疑会大大增加信贷双方的风险——月收入5000元的人，一年期的总负债5000元，还款没有压力，但如果负债是5万元、15万元乃至50万元呢？

2016年到2021年之间，我国人均收入从2.38万元增长至3.69万元，总增幅为55%，而短期消费贷款总规模提升了89.4%，二者巨大的差额自然有消费贷款渗透率提高的影响，但背后的个人债务风险同样不容忽视，近年来不断兴起的反催收黑产已经充分说明问题。

这种背景下，是要赚快钱还是谋长久？这不仅是一个财务决策，更是一个风险决策。

而蚂蚁的选择显得复杂一些：为用户提供负责任的消费金融服务——既要在额度上满足用户的需求、又不能超出其偿付的能力、同时还能把控住风险，保证用户自身的财务状况和金融机构业务的双重健康度。

蚂蚁消金通过产品设计、不断交互，帮助用户建立正确使用信贷工具的理念，形成信用成长，并逐渐学会管理自己的资金额度。

一方面通过“支付-查询-还款-提额”的全链路，向用户传达按时还款、维持良好信用可以获得更多金融服务的正向理念；另一方面，为用户提供了多种辅助管理工具，包括额度管理功能、还款日设置、还款提醒、账单助手等，来帮助用户形成良性消费、制定合理的还款安排、提升信贷管理能力。

以账单助手为例，用户可以使用账单助手管理自己的信贷消费，设置花超提醒，当每月消费超过了主动设置的计划金额后，付款时会跳出提醒，避免冲动消费，而且账单助手页面在现实当月账单进度的基础上，还会把未来总计贷款情况按月展示，让用户非常清晰的掌握未来每个月的借贷账单，这是在整个消费金融服务行业的首次尝试。

蚂蚁消金发现，开通账单助手的花呗用户中，大部分会自主设置自己的理想金额，其中超过7成用户实际花销均不超过自己设置的理想金额，有较好的理性消费自我管理意识。

账单助手对于改善消费行为、引导理性借贷的作用也得到了研究验证。清华大学五道口金融学院研究团队经过对花呗“账单助手”长达两年的跟踪实验发现，“账单助手”的提醒提高了用户对个人消费的敏感度，使其更加合理规划消费计划。

报告的实验对照组数据发现，开通账单助手的用户平均减少了19.6%的月度总消费。更理性的消费，也推动了更良好的还款行为，实验组用户的逾期率相比对照组显著降低了3.7%。也就是说，假设对照组的逾期资产规模为100，则使用了账单助手的实验组用户逾期资产规模为96.3，同比降低了3.7%。

过去十年里，我国消费金融的普及率、渗透率的大大提升，但同时，仍有包括新市民群体在内的部分人群金融需求未得到满足，而且这部分群体往往接触信贷产品时间不长，甚至没有接触过信贷产品，金融知识薄弱。

以上特征意味着，满足这些群体金融需求的同时，更需要帮助其建立正确的信贷观念，提升信贷管理能力，学会理性使用信贷工具，才能保证用户自身财务状况和金融机构业务的双重健康度。

蚂蚁消金的尝试和探索或许可以作为一个样本，但仅仅靠几家机构“先负责任起来”还远远不够，需要行业更多的机构加入“负责任”的行列。